Acteurs clés du paysage de l'investissement dans les crypto-monnaies

Débloquer les opportunités d'investissement dans les crypto-monnaies : Les portefeuilles de capital-risque dans le domaine de la blockchain

Le paysage de l'investissement dans la blockchain et les crypto-monnaies : Dans le passé, seules les personnes bien connectées, telles que les business angels et les sociétés de capital-risque traditionnelles, pouvaient investir dans des projets prometteurs en phase de démarrage. L'émergence des crypto-actifs au cours des dernières années a considérablement abaissé la barrière à l'entrée pour les investisseurs. En effet, n'importe qui dans le monde disposant d'une connexion internet peut facilement participer ou investir dans des crypto-actifs. réseaux cryptographiquesqui sont ouverts par nature.

Ceci étant dit, la nature ouverte de ces réseaux signifie également que des milliers de projets ont émergé dans différentes verticales (réseaux d'infrastructure, protocoles de couches 1 et 2, jetons non fongibles, finance décentralisée...), ce qui rend difficile pour les investisseurs non informés de faire preuve d'une diligence raisonnable sur ces projets. D'un autre côté, les investisseurs institutionnels bénéficient de relations industrielles et d'analystes d'investissement dédiés, ce qui leur donne un avantage.

L'analyse des portefeuilles des sociétés de capital-risque les plus en vue dans le domaine de la blockchain peut aider quiconque à découvrir les prochaines grandes tendances potentielles de ce marché en constante évolution.

Trakx a recensé les principaux jetons détenus (avec une capitalisation boursière >$100m) par les 5 principaux VCs crypto suivants.

Ces fonds de capital-risque ont été sélectionnés en fonction de leur nombre de suiveurs sur Coinmarketcap et de leur réputation dans le secteur.

• Coinbase Ventures
• Multicoin Capital
• Pantera Capital
• Polychain Capital
• Three Arrows Capital
• Coinbase Ventures est la branche d'investissement de Coinbase qui vise à investir dans des startups de crypto-monnaie et de blockchain en phase de démarrage. Selon Crunchbase, ils ont investi dans 75 entreprises et ont mené au moins 4 tours de table. La plupart de leurs investissements sont en actions et sont donc moins liquides que d'autres fonds qui investissent directement dans des jetons.
• Multicoin Capital a été fondé en 2017 à Austin, au Texas. Selon Crunchbase, le fonds a investi dans 37 entreprises et a dirigé 13 investissements tels que Solana, The Graph et Skale Labs. Il s'agit d'une société d'investissement axée sur les thèses, qui se concentre principalement sur les protocoles de couche 1 pour l'Open Finance et la... Piles Web3. Web 3 est la prochaine génération du web dans laquelle les applications décentralisées (dApps) fonctionnent au-dessus d'une couche de données partagées et les utilisateurs ont le contrôle de leurs données et la possibilité de passer d'une dApp à l'autre avec peu ou pas de coûts de changement.
• Pantera Capital est un fonds mondial qui investit dans des idées et des projets thématiques qui sont des éléments d'infrastructure essentiels de l'écosystème de la blockchain, tels que les échanges, les dépositaires, les outils de négociation institutionnels et la finance décentralisée. Depuis 2013, le fonds a soutenu plus de 70 entreprises de blockchain et 54 transactions de jetons à un stade précoce.
• Polychain Capital est le premier investisseur mondial dans les protocoles et les entreprises du secteur des cryptomonnaies. Selon Crunchbase, il a investi dans au moins 125 entreprises et a mené pas moins de 40 opérations d'investissement.
• Three Arrows Capital est un fonds de crypto-actifs basé à Singapour, fondé par Su Zhu et Kyle Davies. Le fonds détient plus de 6% d'actions Grayscale Bitcoin Trust (d'une valeur de plus de $1bn) et investit principalement dans l'écosystème de la finance décentralisée.

Si vous souhaitez explorer l'ensemble des portefeuilles, Messari a mis au point une base de données exhaustive. un outil d'analyse du marché.

Cartographie des investissements notables en jetons des principaux fonds de capital-risque dans le domaine des cryptomonnaies

• Coinbase Ventures : Uniswap, Compound, Matic, Near, UMA, Celo, Reserve Right, Arweave, Dodo, Keep Network, Audius, Rally
• Multicoin Capital : Binance coin, Solana, Aave, Ftx, Thorchain, Algorand, The Graph, Near protocol, Sushiswap, Helium, Flow, Arweave, Livepeer, Serum, Alpha finance, Skale Network, Keep Network, Audius, Math, Perpetual protocol
• Pantera Capital : XRP, Polkadot, Filecoin, Terra, Ftx, Zcash, Near Protocol, Basic attention token, Icon, 0x, OMG network, Ankr, 1inch, Livepeer, Kyber Network, Balancer, Origin Protocol, Injective Protocol, Dodo, Wax, Kin, Civic, Celer, Ampelforth, Handshake, Audius, Thunder Token
• Polychain Capital : Filecoin, Terra, Maker, Cosmos, Tezos, Avalanche, Compound, Ziliqa, 0x, Celo, Nervos Network, Nucypher, Orchid
• Capitale des Trois Flèches : Polkadot, Aave, Compound, Synthetix, Yearn Finance, Kyber Network, Perpetual protocol, Hxro

Ces principaux fonds de capital-risque peuvent avoir des stratégies d'investissement différentes. Toutefois, il est intéressant de mentionner que la plupart d'entre eux investissent dans des sous-segments similaires du marché, tels que l'infrastructure Web 3 et les jetons d'échange de cryptomonnaies. Par conséquent, ils partagent certaines positions dans leurs portefeuilles. Trakx a dressé la liste des jetons détenus par au moins deux grands investisseurs en capital-risque dans une infographie visuelle :

Chez Trakx, nous nous engageons à proposer des stratégies d'investissement passif innovantes et sophistiquées aux investisseurs institutionnels. N'hésitez pas à nous envoyer un message si vous souhaitez que des stratégies de capital-risque soient cotées sur notre bourse.