Índices de criptografia da Trakx na cadeia em Canton: Começa o acesso institucional

Como escreveu Ryan Shea, economista da Trakx Research, em 2023, a tokenização "é a próxima grande novidade" nas finanças digitais, não só para os activos, mas também para as próprias estratégias de investimento.

Para que a tokenização vá além da teoria, ela requer trilhos de nível institucional: uma rede projetada para participantes regulamentados, fluxos de trabalho do mundo real e interoperabilidade com a infraestrutura financeira existente. É por isso que escolhemos Rede de Cantãouma cadeia de blocos criada especificamente para instituições e aplicações financeiras que preservam a privacidade.

Os índices negociáveis de criptografia (CTIs) agora estão ativos na cadeia na rede Canton: Os CTIs Trakx podem ser emitidos, transferidos e resgatados on-chain dentro do mesmo ecossistema. 

Esta implementação inicial está centrada na adoção B2B e B2B2C. As CTIs on-chain estão atualmente disponíveis para parceiros que as integram e distribuem nos seus próprios ambientes. A disponibilidade para os utilizadores Trakx seguir-se-á à medida que a implementação se expandir.

De um modo mais geral, isto marca o início de um novo modelo de expansão para a Trakx: ir além dos índices de criptomoedas para fornecer aos parceiros a infraestrutura necessária para tokenizar e distribuir estratégias e exposições em praticamente qualquer classe de ativos — desde ativos digitais a carteiras do mundo real e produtos estruturados — na cadeia de blocos.

Os índices negociáveis de criptografia (CTIs) estão agora ao vivo na cadeia em Canton

Índices negociáveis em criptografia (CTI) estão agora ao vivo na cadeia na Rede Canton, marcando a primeira vez que as estratégias de índice Trakx podem existir como instrumentos tokenizados dentro da infraestrutura institucional de blockchain. A distribuição não está mais limitada apenas ao Trakx.

Esta implantação segue-se ao lançamento de Nó de Cantão do próprio Trakxpermitindo-nos participar diretamente na rede enquanto emitimos CTIs dentro do ecossistema Canton. A execução de um nó é um passo necessário para passar da experimentação com tokenização para a operação de uma infraestrutura financeira de nível de produção.

Do ponto de vista do produto, isso significa que nossos índices de criptografia agora podem ser emitidos e gerenciados na cadeia, permanecendo compatíveis com sistemas de parceiros e fluxos de trabalho institucionais construídos no Canton. Em vez de existir apenas como produtos de índice negociáveis em bolsa, os CTIs agora podem funcionar como instrumentos de estratégia tokenizados que os parceiros podem integrar em seus próprios ambientes. Isso proporciona propriedade direta, transparência e uma maior eficiência operacional. 

Para os parceiros que desenvolvem o Canton, as CTIs podem ser incorporadas como camadas de exposição programáveis dentro de plataformas de tokenização, aplicativos de investimento, pipelines de produtos estruturados ou infraestrutura de distribuição. Isso permite estratégias de índice criptográfico ser distribuído de uma forma que se alinhe com a forma como as instituições já gerem as autorizações, a privacidade e os processos de liquidação em Canton.

O ponto principal é que as CTIs são agora emitidas dentro de um ambiente institucional de blockchain construído para os mercados financeiros.

Fase de lançamento B2B e B2B2C: Acesso institucional em primeiro lugar

Os parceiros institucionais interessados em integrar CTIs on-chain na sua infraestrutura podem iniciar o processo de integração contactando-nos através de [email protected].

A implantação de CTIs na cadeia começa com um lançamento B2B e B2B2C focado em parceiros que constroem a rede Canton.

Nesta fase, as CTIs em cadeia estão disponíveis para parceiros institucionais e de distribuição que podem incorporá-los diretamente na sua infraestrutura, incluindo gestores de activos e plataformas de riqueza, bancos, corretores, bolsas, plataformas de tokenização e custodiantes, bem como fornecedores de tecnologia e infraestrutura baseados em Canton.

Os parceiros podem integrar CTIs nos seus próprios produtos e plataformas, disponibilizando exposições baseadas em índices aos seus utilizadores finais através de aplicações financeiras, produtos de investimento e canais de distribuição existentes. Em vez de dependerem de um único ponto de distribuição, as CTIs podem chegar aos utilizadores através de vários canais de parceiros em simultâneo. Além disso, os parceiros podem criar estratégias de índice personalizadas, adaptadas às suas teses de investimento ou às necessidades dos clientes, utilizando o Programa de soluções Trakx.

À medida que as integrações de parceiros crescem, esta abordagem expande o acesso às estratégias de CTI numa base de utilizadores mais ampla, reforçando a adoção dos Índices Negociáveis Crypto e fortalecendo o ecossistema Trakx ao longo do tempo.

Tokenizar mais do que cripto: Trakx como camada de infraestrutura para a tokenização de activos em todo o mundo

Embora as CTI tenham sido inicialmente concebidas para proporcionar uma exposição estruturada a activos digitais através de estratégias de índice, a nossa infraestrutura proprietária subjacente não se limita aos mercados de criptomoedas.

A mesma estrutura pode suportar uma gama mais ampla de exposições de investimento tokenizado e invólucros de estratégia em classes de ativos, incluindo alocações de vários ativos, estratégias tradicionais ou alternativas, sujeitas a estruturação legal apropriada, jurisdição e requisitos de conformidade específicos do parceiro.

O que começou como uma infraestrutura de índice de criptografia está a evoluir para uma camada de emissão e distribuição de estratégia que os parceiros podem usar para representar exposições de investimento de forma mais geral, com a classe de ativos subjacente e o seu modelo de tokenização determinado pela configuração legal, regulamentar e operacional relevante.

Para os parceiros, isso significa a capacidade de conceber e distribuir estratégias personalizadas alinhadas com mandatos específicos, modelos de carteira ou alocações temáticas, ao mesmo tempo que aproveita a infraestrutura Trakx para emissão e integração. Quer a exposição esteja relacionada com activos digitais ou tradicionais, o mecanismo de tokenização permanece o mesmo.

Isto marca o surgimento de um novo modelo de negócio para a Trakx: deixar de ser principalmente um fornecedor de índices de criptomoedas para se tornar também uma infraestrutura estratégica para os parceiros.

Neste modelo, a Trakx fornece a tecnologia e a camada operacional que permite aos parceiros estruturar, emitir e distribuir exposições baseadas em estratégias através das suas próprias plataformas e produtos. Os parceiros mantêm o controlo da conceção do produto, da distribuição e das relações com os clientes, enquanto a Trakx permite a representação da estratégia subjacente e a estrutura de emissão.

O que vem a seguir: Mais parceiros e CTIs no acesso à cadeia também para os nossos utilizadores retalhistas

A implementação de CTIs em Canton marca o início de uma nova fase para a Trakx, centrada na integração de parceiros, na expansão da distribuição e na extensão gradual das capacidades de emissão de estratégias em todas as classes de activos.

A curto prazo, a prioridade é a integração de parceiros institucionais e B2B2C com base no Canton. À medida que estas integrações crescem, as CTI podem ser distribuídas através de uma rede em expansão de ambientes de parceiros, reforçando a adoção através da utilização real em vez de lançamentos de produtos autónomos.

Simultaneamente, a Trakx continuará a expandir as capacidades da sua infraestrutura estratégica, apoiando novos tipos de exposições, modelos de integração e vias de distribuição em ambientes on-chain e baseados em bolsa, incluindo o futuro acesso à negociação CTI on-chain em Canton também para utilizadores de retalho.

Em termos mais gerais, este marco reflecte uma direção a longo prazo: permitir que as estratégias financeiras e a tokenização de activos sejam emitidas, distribuídas e acedidas através de uma infraestrutura interoperável e proprietária concebida para os mercados institucionais e nativos digitais.